日前，毕马威中国联合香港私人财富管理公会（PWMA）发布了《2023年香港私人财富管理》年度报告，剖析了市场不断变化的挑战和新的增长机遇，并提出了对行业形势的深度见解。
《报告》指出，虽然全球充斥着不确定因素将继续影响香港私人财富管理行业，但中国内地市场布满机遇，加上政府和监管机构致力实施多项改革措施，为行业创造了乐观前景。
《报告》特别提到了家族办公室业务的不断增长，发展家办业务已成为香港政府和香港私人财富管理机构的首要任务，参与调研的绝大部分（94%）会员机构认为家族办公室是越来越重要的业务来源。
TIPS：
《报告》根据对私人财富管理公会的会员机构及其客户调查编制而成。私人财富管理公会接近80%会员机构及超过200名会员机构的客户对调查作出了回应。此外，《报告》还对业内高管人员和其他行业利益相关者进行了访谈。
行业面临挑战，未来几年资产管理规模增幅将会放缓
过去一年，香港私人银行和私人财富管理行业的资产管理规模(AUM)和资金净流入均有所下降，其中资产管理规模下降与2022年市场回报不佳趋势一致。市场充斥不确定性也对行业前景构成压力，资产管理机构预计未来几年的资产管理规模增幅将会放缓。
截至2022年底，香港私人银行和私人财富管理业务的总资产管理规模为89650亿港元，较2021年下降了15%，主要是由于客户持有的投资价值出现变化所致。
但与此同时，越来越多的客户也表示愿意承担投资风险，这意味着行业前景已渐见曙光。调查显示，30%的受访者表示他们在未来12个月内承担投资风险的意愿有所上升。
此外，监管环境依旧被私人财富管理公会的会员机构及其客户视为主要痛点，尤其是与适用性和了解你的客户（KYC）有关的监管规则。
不断变化的机遇，家办行业仍保持增长势头
从积极的一面看，由于香港一直是中国内地的主要财富管理中心，因此中国内地持续创造的财富将继续推动行业发展。香港独特的吸引力，包括与内地的地域和文化接壤，仍将使其成为内地客户进行财富管理的首选之地。
除中国内地市场的预期增长外，许多机构预计来自中东和东南亚地区的资金和资产管理规模将会增加，从而使香港投资者群体规模得到扩大。
同时，有赖于香港特别行政区政府致力于通过一系列措施鼓励家族办公室落户香港，包括在今年较早时宣布推出新的税务优惠措施，家族办公室行业仍继续保持着增长势头。
展望未来，香港私人财富管理中心的优势仍然突出
调查和访谈显示，香港作为私人财富管理中心的许多优势仍然较为突出。香港应该更积极主动展示和宣传其独有优势，包括港币与美元联系汇率制度以及市场资本自由流动等，以加强现有客户的信心，并吸引潜在客户。
随着监管机构和政府对私人财富管理行业发展的大力支持，以及资产管理规模在行业巨大潜力的推动下继续增长，即使当前市场环境仍存在若干不确定因素，仍有充分理由对行业的增长前景持乐观态度。
文章内容来源：《2023年香港私人财富管理报告》
